1. Che cos'è un 401(k)?
Il 401(k) è un piano di risparmio previdenziale che può essere offerto dai datori di lavoro negli Stati Uniti. I dipendenti possono versare una parte dello stipendio, nei limiti consentiti dal piano, con modalità Traditional o Roth; il datore di lavoro può anche offrire un contributo di matching. La presenza del matching, le opzioni di investimento e le regole sui prelievi sono stabilite dai documenti del piano aziendale.
Limiti base e contributi aggiuntivi per il 2026
Il limite per i differimenti salariali dei dipendenti è di $24,500. Se il piano lo consente, chi ha almeno 50 anni può generalmente versare altri $8,000, mentre per chi compie tra 60 e 63 anni nel 2026 può applicarsi il limite maggiorato di $11,250. Il limite totale generale, inclusi i contributi del datore di lavoro, è di $72,000, ma può essere inferiore in base alla retribuzione e alle regole del piano.
3. 401(k) Traditional e Roth a confronto
Il 401(k) Traditional generalmente riduce il reddito imponibile al momento del versamento, mentre i prelievi possono essere tassati. Il Roth 401(k) prevede contributi al netto delle imposte; i prelievi qualificati, effettuati dopo 5 anni fiscali dal primo anno di contribuzione Roth e dopo i 59½ anni, oppure in caso di decesso o disabilità, sono generalmente esenti da imposte. I prelievi che non soddisfano i requisiti possono comportare imposte o tasse aggiuntive. La scelta più conveniente dipende dalle prospettive di reddito e di aliquota fiscale attuali e in pensione, oltre che dalle regole del piano: non basarla semplicemente sull'età o su una sola previsione.
Verificare il matching e il vesting
Il matching è disponibile solo se offerto dall'azienda, e sia la formula di calcolo sia i tempi dei versamenti possono variare. Prima di stabilire la percentuale di contribuzione, verifica anche il calendario di vesting per sapere quanto del matching conserveresti lasciando il lavoro.
5. Scegliere le opzioni di investimento
Un 401(k) può includere fondi comuni, fondi indicizzati e fondi con data obiettivo. Non è possibile determinare la quota di azioni e obbligazioni basandosi soltanto sull'età. Considera insieme il tempo che manca alla pensione, gli altri patrimoni, le perdite che puoi sostenere e il tuo piano di prelievi. Le commissioni sono importanti, ma commissioni più basse non garantiscono rendimenti più elevati: confronta ogni opzione secondo gli stessi criteri, considerando obiettivo d'investimento, rischio, parametro di riferimento e costi totali. Anche i fondi con data obiettivo possono mantenere una quota azionaria e un certo livello di rischio dopo la data obiettivo, quindi è necessario verificare il glide path.