💰 Calculateur de fonds de roulement

Le fonds de roulement est un indicateur comptable financier standard représentant les ressources liquides nettes qu'une entreprise a disponibles à court terme : Working Capital = Current Assets − Current Liabilities. Les actifs courants incluent la trésorerie, les comptes clients et les stocks — des éléments convertibles en trésorerie en moins d'un an — tandis que les passifs courants comprennent les comptes fournisseurs et la dette à court terme exigible en moins d'un an. Par exemple, avec des actifs courants de $50,000 et des passifs courants de $30,000, le fonds de roulement est de $50,000 − $30,000 = $20,000. Un fonds de roulement positif signifie qu'une entreprise peut couvrir ses obligations à court terme avec des ressources excédentaires; un fonds de roulement négatif indique une vigilance accrue sur la solvabilité à court terme.

Parce que le fonds de roulement est une valeur absolue en dollars, sa signification dépend fortement de la taille de l'entreprise ; la pratique analytique standard consiste donc à l'évaluer avec la métrique relative Current Ratio = Current Assets ÷ Current Liabilities. Dans l'exemple ci-dessus, le current ratio est 50,000 ÷ 30,000 = 1.67, ce qui signifie qu'il existe $1.67 d'actifs courants pour chaque $1 de passifs courants. Un current ratio de 1 ou plus est généralement lu comme une solvabilité saine à court terme, tandis qu'en dessous de 1 cela signale un risque de liquidité — mais les secteurs intensifs en stocks devraient également vérifier des indicateurs complémentaires comme le ratio de liquidité rapide.