💰 营运资本计算器

营运资本(Working Capital)是衡量企业短期可用净流动资源的标准财务指标,计算公式为营运资本 = 流动资产 − 流动负债。流动资产包括现金、应收账款、存货等一年内可变现的资产;流动负债包括应付账款、短期借款等一年内需偿还的负债。例如流动资产为50,000、流动负债为30,000时,营运资本 = 50,000 − 30,000 = 20,000。营运资本为正数,说明企业偿还短期债务后仍有余力;为负数,则说明短期偿债能力需要关注。

由于营运资本是绝对金额,其含义会因企业规模不同而不同,因此标准做法是同时参考相对指标流动比率(Current Ratio) = 流动资产 ÷ 流动负债。以上例为例,流动比率 = 50,000 ÷ 30,000 = 1.67,表示每1元流动负债对应1.67元流动资产。通常流动比率大于等于1被视为短期偿债能力良好,小于1则可能是流动性风险信号;但存货占比较高的行业还应结合速动比率等辅助指标综合判断。